Como Leer un Libro de Ordenes: Bid, Ask y Profundidad de Mercado
Aprende a leer libros de ordenes de crypto como un profesional. Entiende bids, asks, spread, profundidad de mercado, muros de liquidez y como usar datos del libro de ordenes para decisiones de trading mas inteligentes.
Bid, Ask y el Spread
Un libro de ordenes es una lista en vivo de todas las ordenes de compra y venta abiertas para un par de trading. Es la estructura de datos central que determina el precio en cualquier exchange.
Bids (Ordenes de Compra)
Listados debajo del precio actual. Son traders dispuestos a comprar a un precio especifico. El bid mas alto es el mejor precio que un vendedor puede obtener ahora mismo.
Asks (Ordenes de Venta)
Listados encima del precio actual. Son traders dispuestos a vender a un precio especifico. El ask mas bajo es el mejor precio que un comprador puede obtener ahora mismo.
El Spread
Leer la Profundidad del Mercado
La profundidad del mercado muestra el volumen acumulado de ordenes en cada nivel de precio. Te dice cuanta presion de compra o venta existe en todo el libro de ordenes, no solo en el mejor bid/ask.
- Tamano Acumulado: Cada fila en el grafico de profundidad suma todas las ordenes a ese precio e inferiores (bids) o superiores (asks). Una curva empinada significa que muchas ordenes estan concentradas cerca del precio actual.
- Grafico de Profundidad: La representacion visual de bids (izquierda/verde) y asks (derecha/rojo) como curvas de area. Donde las dos curvas se encuentran es el precio de mercado actual.
- Desequilibrio: Si el lado bid es significativamente mas grueso que el lado ask, hay mas presion de compra, y viceversa. Esto puede senalar la direccion del precio a corto plazo.
Muros de Liquidez y Presion
Un "muro de liquidez" es un gran grupo de ordenes en un nivel de precio especifico que actua como soporte o resistencia.
Muro de Bid (Soporte)
Una gran concentracion de ordenes de compra a un precio debajo del mercado. Actua como un "piso": el precio puede tener dificultades para caer mas alla de este nivel porque muchos compradores estan esperando ahi.
Muro de Ask (Resistencia)
Una gran concentracion de ordenes de venta por encima del precio de mercado. Actua como un "techo": el precio debe absorber toda esa presion de venta antes de poder subir.
Absorcion
Cuando el mercado atraviesa un muro, senala un fuerte impulso. Un muro de bid roto a menudo lleva a una caida brusca; un muro de ask roto lleva a un rally.
Barras de Presion
Dexly visualiza la presion bid/ask como barras de colores en el libro de ordenes. El ancho de la barra muestra el tamano relativo de la orden en cada nivel.
Tomar Decisiones de Trading
Los datos del libro de ordenes complementan el analisis de graficos. Asi puedes usarlos:
- Momento de Entrada: Coloca ordenes de compra limite justo encima de muros de bid fuertes: te ejecutas cerca del soporte mientras el muro absorbe la presion de venta.
- Objetivos de Salida: Establece ordenes de take-profit justo debajo de grandes muros de ask: es probable que el precio se detenga en la resistencia pesada.
- Estimacion de Slippage: Verifica la profundidad antes de colocar ordenes de mercado grandes. Si el libro es delgado, usa ordenes limite o TWAP para evitar mover el precio en tu contra.
- Confirmacion de Tendencia: Precios en alza con profundidad de bid creciente confirma impulso alcista. Precios en alza con bids disminuyendo puede senalar un movimiento de agotamiento.
Detectar Actividad de Ballenas
Los traders grandes ("ballenas") dejan huellas en el libro de ordenes. Aprender a detectarlos te da una ventaja:
- Ordenes Grandes Repentinas: Una orden masiva que aparece en un nivel especifico puede indicar interes institucional a ese precio.
- Ordenes Iceberg: Algunas ballenas dividen ordenes grandes en porciones visibles mas pequenas. Si un nivel sigue ejecutandose pero nunca disminuye, puede haber una orden iceberg presente.
- Cancelaciones Rapidas: Ordenes grandes que aparecen y desaparecen rapidamente pueden ser intentos de spoofing: tratalas con precaucion.
No Confies Solo en el Libro de Ordenes
Practica en Dexly
La mejor manera de aprender a leer el libro de ordenes es con practica. Abre cualquier par de trading en Dexly y estudia el libro de ordenes en vivo junto con la accion del precio.
Sigue aprendiendo
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